一文读懂ODI备案中的“项目核准”与“备案”差别

一文读懂ODI备案中的项目核准与备案区别

近年来，随着中国企业国际化步伐的加快以及全球投资环境的变化，境外直接投资Outward Direct Investment, 简称ODI成为许多企业拓展海外市场的重要手段。然而，在进行ODI过程中，项目核准和备案这两个概念常常被提及，它们是ODI审批流程中的两个重要环节。尽管二者都属于对外投资管理范畴，但它们在适用范围、程序要求以及具体操作上存在显著差异。本文将结合近期相关报道，深入解读两者的区别，为企业提供清晰的操作指引。

什么是ODI备案与项目核准？

首先需要明确的是，ODI备案与项目核准均属于中国国家发改委及商务部门对外投资监管的一部分。简单来说，ODI备案是指企业在开展境外投资活动前，向相关部门提交材料并获得备案证明的过程；而项目核准则是指对于涉及敏感领域或重大项目的境外投资项目，需经过严格审查后由国家层面批准才能实施的投资行为。

例如，2025年中国企业对外投资合作发展报告中提到：随着‘一带一路’倡议深入推进，越来越多的企业选择通过ODI方式进入国际市场。然而，并非所有类型的境外投资项目都需要经历同样的审批流程。这表明，是否需要进行项目核准取决于项目的性质和规模。

区别之一：适用范围不同

从适用范围来看，备案主要适用于普通类型的境外投资项目。这类项目通常不涉及国家安全、公共利益或其他敏感因素，因此只需按照规定提交必要文件即可完成备案手续。例如，某家民营科技公司计划在东南亚设立研发中心以开拓当地市场，只要符合国家政策导向且资金来源合法，则可以申请备案。

相比之下，核准则针对那些可能对国家安全、社会公共利益产生影响的重大项目。如涉及能源资源开发、基础设施建设等领域的大额投资，或者与特定国家和地区有关联关系的投资活动，都必须先取得核准资格后方可执行。据人民日报报道，2025年初，一家大型国企因未按规定办理项目核准手续而被暂停海外并购计划，这也再次提醒了企业在实际操作中不可忽视这一环节的重要性。

区别之二：程序复杂程度各异

另一个关键区别在于程序上的复杂性。备案的流程相对简便快捷，一般包括在线填写表格、上传相关证明材料等步骤即可完成。整个过程耗时较短，通常在数个工作日内就能拿到结果。相比之下，核准的审核周期较长，需要经过多轮评估，并可能涉及多个部门联合审查。在某些情况下，还可能要求企业提供额外补充说明甚至现场答辩。

以近期发生的一起案例为例，一家国有控股企业计划收购一家欧洲知名汽车零部件制造商的部分股权。由于该交易金额巨大且涉及到技术转让问题，最终被列为特别关注对象，不仅经历了长达半年以上的反复沟通协调，还接受了来自不同领域的专业团队的专业评估。由此可见，核准不仅考验企业的准备充分度，更对其合规意识提出了更高要求。

区别之三：法律责任承担方式不同

最后值得一提的是，在法律责任方面两者也存在一定差异。对于已完成备案但仍违反相关法律法规的企业而言，可能会面临警告、罚款等行政处罚措施；但如果未经核准擅自开展境外投资活动，则不仅会被勒令停止相关行为，还可能受到更为严厉的法律制裁，包括但不限于撤销已有的资质许可、限制未来新设分支机构等。

实际上，这种差异化处理方式也是为了更好地平衡促进对外开放与维护国内秩序之间的关系。正如经济日报评论指出：适度放宽部分中小型企业的备案门槛有助于激发市场活力，同时保留必要的核准机制则能够有效防范潜在风险。

总结

综上所述，项目核准与备案作为ODI管理框架下的两大支柱，各自承担着不同的功能定位。企业在制定国际化战略时应充分了解两者的异同点，并根据自身实际情况合理规划申报路径。值得注意的是，无论采取何种形式，确保全程透明公开、依法依规始终是最基本的原则。只有这样，才能既保障自身的合法权益，又能为推动全球经济一体化作出积极贡献。